КС в настоящий момент является единственным кредитным учреждением, которое может предоставить ссуду частному лицу на экономически приемлемых для него условиях. КС ввиду своих небольших размеров и на основе принципа "все знают всех" способен без значительных издержек и наиболее точно оценить кредитоспособность своего пайщика, основываясь не только на материальном или юридическом обеспечении кредита, но и на его личной порядочности, что значительно упрощает процедуру получения кредита пайщиком КС.
      Необходимо учесть, что важнейшим преимуществом кредитных союзов перед другими финансовыми институтами является их высокая надежность, достигаемая высоким уровнем взаимного доверия внутри КС и демократическими процедурами управления и контроля.
      Для обеспечения своей надежности КС необходимо выявлять и оценивать риски своей деятельности и управлять ими. Основными финансово-кредитными рисками являются:
      - риски пассивных операций (риск досрочного изъятия вкладов (депозитов); риск массового изъятия паев; риск привлечения "грязных денег" (криминальных, связанных с уклонением от налогов и т. п.); риск завышенной ставки по депозитам;
      - риски активных операций (риск невозврата кредита (ссуды)) вследствие недобросовестности заемщика, его разорения или смерти; риск неплатежеспособности крупного заемщика, разновидность кредитного или рыночного риска; риск неликвидности активов; риск потери капитальной стоимости активов (обесценение ценных бумаг);
      - смешанные риски (риск несбалансированности структуры активов и пассивов по срокам; риск юридической некачественности договоров (как по привлечению средств, так и по их размещению) и т. д.).
      Вышеперечисленные риски присущи в той или иной мере всем кредитно-финансовым учреждениям. Но, поскольку КС делают ставку на повышенную надежность, для них особенно важно не переступить черту допустимого риска. Допустимыми рисками для КС являются те риски, без которых невозможно осуществлять основную деятельность - оказание услуг частным лицам по кредитованию и сбережению средств.
      Исходя из мирового опыта, устойчивая деятельность, повышение надежности и развитие системы кредитных союзов возможны лишь при наличии специального законодательства, определяющего специфику их деятельности и одновременно наделяющего их разнообразными льготами, в том числе налоговыми.
      ВОПРОСЫ ДЛЯ САМОПРОВЕРКИ
      1. Дайте определение кредитного союза.
      2. Перечислите основные кредитно-финансовые риски в деятельности кредитного союза.
      170
      ЧАСТЬ III
      НАЛОГООБЛОЖЕНИЕ, БУХГАЛТЕРСКИЙ УЧЕТ И ФИНАНСОВЫЕ ВЫЧИСЛЕНИЯ
      ГЛАВА 16. НАЛОГООБЛОЖЕНИЕ НА РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ
      16.1 НАЛОГОВАЯ СИСТЕМА: ОБЪЕКТЫ, ПЛАТЕЛЬЩИКИ, ВИДЫ И СТАВКИ НАЛОГОВ
      НАЛОГОВАЯ СИСТЕМА ГОСУДАРСТВА
      Под налоговой системой государства понимается совокупность установленных законодательно налогов, сборов, пошлин, акцизов и других обязательных платежей в бюджеты различных уровней, уплачиваемые налогоплательщиками в процессе своей жизни и деятельности на территории РФ. Упомянутые выше сборы, пошлины, акцизы и прочее являются особыми видами налогов, взимаемых с налогоплательщиков.
      ПРЯМЫЕ НАЛОГИ
      Налоги и сборы подразделяются на прямые и косвенные. Прямые налоги это такие налоги, по которым исчисление налогооблагаемой базы, расчет налога и перечисление его в бюджет осуществляется самим налогоплательщиком по результатам его деятельности. Типичные примеры - налог на имущество, налог на прибыль предприятий и организаций.
      КОСВЕННЫЕ НАЛОГИ
      Косвенные налоги - это налоги, суммы которых входят в стоимость производимых налогоплательщиком товаров, работ и услуг, и тем самым эти налоги перекладываются на плечи конечных потребителей указанных товаров, работ и услуг. Типичные примеры - налог на добавленную стоимость и акцизы.
      КЛАССИФИКАЦИЯ НАЛОГОВ
      Другая классификация налогов - на федеральные налоги, налоги субъектов Федерации и местные налоги.
      Органы государственной власти всех уровней не вправе вводить дополнительные налоги и обязательные отчисления, не предусмотренные законодательством Российской Федерации, равно как и повышать ставки установленных налогов и налоговых платежей.
      К ФЕДЕРАЛЬНЫМ ОТНОСЯТСЯ СЛЕДУЮЩИЕ НАЛОГИ:
      а) налог на добавленную стоимость (НДС);
      б) акцизы на отдельные группы и виды товаров;
      в) налог на доходы банков;
      г) налог на доходы от страховой деятельности;
      д) налог с биржевой деятельности (биржевой налог);
      е) налог на операции с ценными бумагами;
      ж) таможенная пошлина;
      з) отчисления на воспроизводство минерально-сырьевой базы, зачисляемые в специальный внебюджетный фонд Российской Федерации;
      и) платежи за пользование природными ресурсами, зачисляемые в федеральный бюджет, в республиканский бюджет республики в составе Российской Федерации, в краевые, областные бюджеты краев и областей, областной бюджет автономной области, окружные бюджеты автономных округов и районные бюджеты районов, в порядке и на условиях, предусмотренных законодательными актами Российской Федерации;
      к) налог на прибыль с предприятий;
      л) подоходный налог с физических лиц;
      м) налоги, служащие источниками образования дорожных фондов, зачисляемые в эти фонды в порядке, определяемом законодательными актами о дорожных фондах в Российской Федерации;
      н) гербовый сбор; о) государственная пошлина;
      п) налог с имущества, переходящего в порядке наследования и дарения;
      р) сбор за использование наименований "Россия", "Российская Федерация" и образованных на их основе слов и словосочетаний.
      Все суммы поступлений от налогов, указанных в подпунктах "а" - "ж" и "р", зачисляются в федеральный бюджет.
      Налоги, указанные в подпунктах "к" и "л", являются регулирующими доходными источниками, а суммы отчислений по ним, зачисляемые непосредственно в республиканский бюджет республики в составе Российской Федерации, в краевые, областные бюджеты краев и областей, областной бюджет автономной области, окружные бюджеты автономных округов и бюджеты других уровней, определяются при утверждении республиканского бюджета республики в составе Российской Федерации, краевого, областного бюджетов краев и областей, областного бюджета автономной области, окружных бюджетов автономных округов.
      Все суммы поступлений от налогов, указанных в подпунктах "н" - "п", зачисляются в местный бюджет в порядке, определяемом при утверждении соответствующих бюджетов, если иное не установлено законом.
      Федеральные налоги (в том числе размеры их ставок, объекты налогообложения, плательщики налогов) и порядок зачисления их в бюджет или во внебюджетный фонд устанавливаются законодательными актами Российской Федерации и взимаются на всей ее территории.
      НАЛОГИ РЕСПУБЛИК В СОСТАВЕ РФ
      К налогам республик в составе Российской Федерации, краев, областей, автономной области, автономных округов относятся следующие налоги:
      а) налог на имущество предприятий. Сумма платежей по налогу равными долями зачисляется в республиканский бюджет республики в составе Российской Федерации, краевые, областные бюджеты краев и областей, областной бюджет автономной области, окружные бюджеты автономных округов и в районные бюджеты районов, городские бюджеты городов по месту нахождения плательщика;
      б) лесной доход; в) плата за воду, забираемую промышленными предприятиями из водохозяйственных систем;
      г) сбор на нужды образовательных учреждений, взимаемый с юридических лиц;
      Суммы платежей по этому сбору зачисляются в республиканский бюджет республики в составе Российской Федерации, краевые, областные бюджеты краев и областей, областной бюджет автономной области и окружные бюджеты автономных округов и используются целевым назначением на дополнительное финансирование образовательных учреждений.
      Налоги, указанные в подпунктах "а", "б" и "в", устанавливаются законодательными актами Российской Федерации и взимаются на всей ее территории. При этом конкретные ставки этих налогов определяются законами республик в составе Российской Федерации или решениями органов государственной власти краев, областей, автономной области, автономных округов, если иное не установлено законодательными актами Российской Федерации.
      Сбор, указанный в подпункте "г", устанавливается законодательными актами республик в составе Российской Федерации, решениями органов государственной власти краев, областей, автономной области и автономных округов. Ставки этого сбора не могут превышать размера одного процента от годового фонда заработной платы предприятий, учреждений и организаций, расположенных на территории республик в составе Российской Федерации, краев, областей, автономной области и автономных округов.
      К МЕСТНЫМ ОТНОСЯТСЯ СЛЕДУЮЩИЕ НАЛОГИ:
      а) налог на имущество физических лиц;
      б) земельный налог;
      в) регистрационный сбор с физических лиц, занимающихся предпринимательской деятельностью;
      г) налог на строительство объектов производственного назначения в курортной зоне;
      д) курортный сбор;
      е) сбор за право торговли;
      ж) целевые сборы с граждан и предприятий, учреждений, организаций независимо от их организационно -правовых форм на содержание милиции, на благоустройство территорий, на нужды образования и другие цели;
      з) налог на рекламу;
      и) налог на перепродажу автомобилей, вычислительной техники и персональных компьютеров;
      к) сбор с владельцев собак;
      л) лицензионный сбор за право торговли винно-водочными изделиями;
      м) лицензионный сбор за право проведения местных аукционов и лотерей;
      н) сбор за выдачу ордера на квартиру;
      о) сбор за парковку автотранспорта;
      п) сбор за право использования местной символики;
      р) сбор за участие в бегах на ипподромах;
      с) сбор за выигрыш на бегах;
      т) сбор с лиц, участвующих в игре на тотализаторе на ипподроме;
      у) сбор со сделок, совершаемых на биржах, за исключением сделок, предусмотренных законодательными актами о налогообложении операций с ценными бумагами;
      ф) сбор за право проведения кино- и телесъемок;
      х) сбор на уборку территорий населенных пунктов;
      ц) сбор за открытие игорного бизнеса (установка игровых автоматов и другого оборудования с вещевым или денежным выигрышем, карточных столов, рулетки и иных средств для игры);
      ч) налог на содержание жилищного фонда и объектов социально-культурной сферы.
      Налоги, указанные в подпунктах "а" - "в", устанавливаются законодательными актами Российской Федерации и взимаются на всей ее территории. При этом конкретные ставки этих налогов определяются законодательными актами республик в составе Российской Федерации или решениями органов государственной власти краев, областей, автономной области, автономных округов, районов, городов и иных административно-территориальных образований, если иное не предусмотрено законодательным актом Российской Федерации.
      Налоги, указанные в подпунктах "г" и "д", могут вводиться районными и городскими органами государственной власти, на территории которых находится курортная местность. Суммы налоговых платежей зачисляются в районные бюджеты районов и городские бюджеты городов.
      Налоги и сборы, предусмотренные в подпунктах "з" - "х", могут устанавливаться решениями районных и городских представительных органов власти.
      Суммы платежей по налогам и сборам зачисляются в районные бюджеты районов, городские бюджеты городов либо по решению районных и городских органов государственной власти - в районные бюджеты районов (в городах), бюджеты поселков и сельских населенных пунктов.
      Расходы предприятий и организаций по уплате налогов и сборов, указанных в подпунктах "ж", "з", "о", "ф", "х" и "ч", относятся на финансовые результаты деятельности предприятий, земельного налога - на себестоимость продукции (работ, услуг), остальные местные налоги и сборы уплачиваются предприятиями и организациями за счет части прибыли, остающейся после уплаты налога на прибыль (доход).
      ТВЕРДЫЕ СТАВКИ НАЛОГОВ
      Помимо вышеперечисленной классификации налоги также делятся на налоги с твердыми и налоги с плавающими ставками. Твердые ставки налогов могут устанавливаться в точных суммах (в рублях и копейках), например налог с владельцев автотранспортных средств, могут также устанавливаться в процентах от налогооблагаемой базы, например налог на имущество предприятий.
      ПЛАВАЮЩИЕ СТАВКИ НАЛОГОВ
      Плавающие ставки всегда устанавливаются в процентах от налогооблагаемой базы, при этом ставки могут быть плавающими в зависимости от размера объекта налогообложения (размера налогооблагаемой базы), типичный пример - подоходный налог с физических лиц, может быть плавающим в зависимости от категории налогоплательщица, например, налог с имущества, переходящего в порядке наследования и дарения.
      ОБЪЕКТЫ И СУБЪЕКТЫ НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ ПО ОСНОВНЫМ ВИДАМ НАЛОГОВ, РЕГИСТРАЦИЯ НАЛОГОПЛАТЕЛЬЩИКОВ
      ОБЪЕКТЫ НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ
      Под объектом налогообложения действующее законодательство понимает налогооблагаемую базу по тому или иному виду налога, рассчитанную в соответствии с требованиями нормативных документов. Например, объектом обложения налогом на операции с ценными бумагами является номинал проспекта эмиссии ценных бумаг, объектом обложения налогом на пользователей автодорог является объем выручки предприятия от реализации его товаров, работ и услуг и т. д.
      СУБЪЕКТЫ НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ
      Под субъектами налогообложения понимаются все категории налогоплательщиков: юридические лица (предприятия и организации, банки, страховые компании, посредники и пр.), организации, созданные без образования юридического лица (филиалы и отделения юридических лиц, паевые фонды, объекты совместной деятельности и пр.), индивидуальные предприниматели без образования юридического лица, также физические лица.
      Все категории налогоплательщиков, кроме физических лиц, не занимающихся предпринимательской деятельностью, подлежат регистрации в государственных налоговых органах. Банкам и прочим кредитным организациям запрещено открывать счета лицам, не прошедшим регистрацию в налоговых органах (кроме физических лиц). Все счета юридических лиц, предприятий и предпринимателей без образования юридического лица подлежат регистрации в налоговых органах по месту их расположения.
      Количество счетов (расчетных или текущих), открываемых налогоплательщиками в банках и кредитных учреждениях, не ограничивается законодательством, за исключением случаев, специально оговоренных, например для организаций-недоимщиков.
      ОСНОВНЫЕ ВИДЫ НАЛОГОВЫХ ЛЬГОТ
      Налоговые льготы по отдельным видам налогов и налогоплательщиков устанавливаются теми органами власти, которыми установлен основной порядок налогообложения данным налогом или данной категории налогоплательщиков. Запрещено установление льгот, носящих индивидуальный характер.
      Основными видами льгот являются:
      НЕОБЛАГАЕМЫЙ МИНИМУМ: например, необлагаемый минимум по налогу на имущество, переходящее в порядке наследования, составляет 850 МРОТ - если стоимость наследуемого имущества находится в пределах этой величины, то налог не взимается;
      - СНИЖЕНИЕ СТАВКИ НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ В ЗАВИСИМОСТИ ОТ КАТЕГОРИИ НАЛОГОПЛАТЕЛЬЩИКА: например, банки, направляющие 50 и более процентов кредитных ресурсов на кредитование сельского хозяйства и малого бизнеса, уплачивают налог на прибыль по ставке, уменьшенной в 1,5 раза;
      - СНИЖЕНИЕ СТАВКИ НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ В ЗАВИСИМОСТИ ОТ КАТЕГОРИИ ОБЪЕКТА НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ: например, доходы по государственным ценным бумагам и ценным бумагам местных органов власти облагаются налогом на прибыль предприятий и организаций по пониженной ставке налогообложения;
      - ИЗЪЯТИЕ ИЗ ОБЛОЖЕНИЯ ОПРЕДЕЛЕННЫХ ЭЛЕМЕНТОВ ОБЪЕКТА НАЛОГА: например, у физических лиц доходы по государственным ценным бумагам не подлежат обложению подоходным налогом;
      - ОСВОБОЖДЕНИЕ ОТ УПЛАТЫ НАЛОГОВ ОТДЕЛЬНЫХ ЛИЦ ИЛИ КАТЕГОРИЙ ПЛАТЕЛЬЩИКОВ: например, средства массовой информации освобождены от уплаты налога на добавленную стоимость по продукции массовой информации;
      - ЦЕЛЕВЫЕ НАЛОГОВЫЕ ЛЬГОТЫ, ВКЛЮЧАЯ НАЛОГОВЫЕ КРЕДИТЫ (ОТСРОЧКА ВЗИМАНИЯ НАЛОГОВ).
      ПОРЯДОК ПЕРЕЧИСЛЕНИЯ НАЛОГОВ В БЮДЖЕТ ЮРИДИЧЕСКИМИ ЛИЦАМИ
      Уплата налогов производится юридическими лицами в следующем порядке:
      1) уплачиваются все поимущественные налоги, пошлины и другие платежи в соответствии с законодательными актами;
      2) налогооблагаемый доход (прибыль) налогоплательщика уменьшается на сумму уплаченных в соответствии п. 1) налогов, после чего уплачиваются местные налоги, расходы по уплате которых относятся на финансовые результаты деятельности;
      3) налогооблагаемый доход (прибыль) налогоплательщика уменьшается на сумму уплаченных местных налогов, указанных в п. 2), после чего уплачиваются в установленном порядке все остальные налоги, вносимые за счет дохода (прибыли);
      4) подоходный налог (налог на прибыль) вносится за счет дохода (прибыли), остающегося после уплаты указанных выше налогов, если иное не установлено законом.
      ВОПРОСЫ ДЛЯ САМОПРОВЕРКИ
      1. Как называются налоги, которые входят в стоимость производимых налогоплательщиком товаров, работ и услуг?
      2. К какому виду налогов в соответствии с их классификацией относится подоходный налог?
      3. Подлежат ли все категории налогоплательщиков регистрации в государственных налоговых органах?
      4. Когда уплачивается налог на прибыль в соответствии с порядком перечисления налогов в бюджет?
      16.2 НАЛОГ НА ПРИБЫЛЬ ПРЕДПРИЯТИЙ И ОРГАНИЗАЦИЙ
      ОБЪЕКТ НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ НАЛОГОМ НА ПРИБЫЛЬ
      Объектом обложения налогом на прибыль является выручка предприятия и его внереализационные доходы, уменьшенные на затраты предприятия, относимые на себестоимость в соответствии с действующим законодательством.
      Схему расчета налога на прибыль предприятия можно представить следующим образом:
      1) суммируется выручка предприятия от реализации товаров, работ и услуг без входящих в ее состав НДС и акцизов;
      2) прибавляется сумма внереализационных доходов предприятия (не связанных с реализацией товаров, работ, услуг, имущества и прочих видов активов);
      3) осуществляется корректировка получившейся величины на положительные или отрицательные разницы по операциям в иностранной валюте и по валютным счетам, возникшие до 21.01 1997г.;
      4) вычитаются затраты, которые в соответствии с Положениями о составе затрат для данного вида предприятий относятся на издержки (на себестоимость) *;
      5) исключаются доходы, которые облагаются налогом у источника выплат (например, дивиденды по акциям);
      6) исключаются доходы, которые облагаются налогом по иной ставке налогообложения или в обособленном порядке (например, доходы от операций с государственными ценными бумагами) - для этих доходов составляется отдельный расчет налога на прибыль по иной ставке налогообложения.
      ---------------------------------------------------------
      * см. для банков и кредитных организаций - постановление Правительства РФ от 16.05.1994 № 490 "Об особенностях определения налогооблагаемой базы для уплаты налога на прибыль банками и другими кредитными учреждениями", для страховщиков - постановление Правительства РФ от 16.05.1994 № 491 "Об особенностях определения налогооблагаемой базы для уплаты налога на прибыль страховщиками", для инвестиционных фондов Письмо Госкомимущества РФ от 25.05.1993 № ДВ-2/3498, Минфина РФ от 21.05.1993 № 62 "О порядке оценки чистых активов, особенностях состава затрат, формирования финансовых результатов и бухгалтерском учете в инвестиционных фондах", для прочих организаций - постановление Правительства РФ от 5.08.1992 № 552 (ред. от 11.03.1997) "Об утверждении положения о составе затрат по производству и реализации продукции (работ, услуг), включаемых в себестоимость продукции (работ, услуг), и о порядке формирования финансовых результатов, учитываемых при налогообложении прибыли"
      НАЛОГООБЛАГАЕМАЯ ПРИБЫЛЬ
      По итогам произведенных операций получается налогооблагаемая прибыль предприятия, которую еще необходимо скорректировать на льготы (если таковые у предприятия имеются), и после этого получается налогооблагаемая база по налогу на прибыль, с которой налог на прибыль взимается по ставке, являющейся базовой для данной категории налогоплательщика.
      ОСНОВНЫЕ СТАВКИ НАЛОГА НА ПРИБЫЛЬ УСТАНОВЛЕНЫ В СЛЕДУЮЩИХ РАЗМЕРАХ:
      - 13% в федеральный бюджет и до 22% в местный бюджет для обычных предприятий и организаций;
      * 13% в федеральный бюджет и до 30% в местный бюджет для банков, кредитных организаций, страховых компаний и по доходам от посреднических операций.
      *
      Рассмотрим особенности налогообложения налогом на прибыль для трех категорий участников рынка ценных бумаг: для эмитентов, для инвесторов и для профессиональных участников.
      (1) ЭМИТЕНТЫ
      Вид дохода Категория
      Ставка
      Примечания
      эмитента
      налогообложения
      1. Выручка
      Все категории
      Не облагается
      Средства, поступающие
      От размещения
      От размещения акций по их номиналу,
      Номиналувключаются
      Собственных
      Включаются в состав уставного капитала. сумма превышения цены
      Акций
      Сумма превышения цены размещения над номиналом эмиссионны доход
      Номиналом (эмиссионный доход) доходУчитывается
      Учитывается в составе добавочного
      капитала и используется
      только для капитализации
      (при ином использовании
      облагается налогом
      на прибыль по базовой
      ставке)
      2. Выручка
      все категории
      Не облагается
      Средства, поступающие
      От размещения
      от размещения долговых
      Собственных
      Бумаг по номиналу, носят
      Долговых бумаг
      Возвратный характер и
      (по номиналу)
      в налогооблагаемую базу
      по налогу на прибыль
      не включаются
      3. Ажио
      Банки,
      43%
      Ажио, полученные
      От размещения
      кредитные
      от размещения долговых
      Долговых бумаг
      организации
      Бумаг выше номинала,
      Выше номинала
      Являются доходом
      Нерезиденты
      20%
      Эмитента, т. к. не подлежат
      Возврату владельцам
      Бумаг, и включаются
      Прочие
      35%
      в налогообложение
      по базовой ставке для
      Данной категории
      Налогоплательщиков
      Равными долями в течение
      Всего срока обращения
      Долговых бумаг
      4. Дисконт
      Банки,
      Относится
      Дисконты, полученные
      От размещения
      кредитные
      На издержки
      от размещения долговых
      Долговых бумаг
      организации
      и уменьшает
      бумаг ниже номинала,
      Ниже номинала
      Налогооблагаемую
      являются убытком
      Базу
      эмитента, т. к. Сумма
      Прочие
      Не уменьшает налогооблагаемую базу и покрывается за счет чистой прибыли
      погашения долговых бумаг будет больше, чем объем привлеченных под них средств, и переносится на расходы (убытки) равными долями в течение всего срока обращения долговых бумаг
      5. Дивиденд
      все категории
      не уменьшает
      По акциям
      Налогооблагаемую
      базу и покрывается
      за счет чистой
      Прибыли
      6. Процент
      Банки,
      относится
      По долговым
      Кредитные
      на издержки
      Ценным бумагам
      Организации
      и уменьшает
      налогооблагаемую
      базу
      Прочие
      не уменьшает
      налогооблагаемую
      базу и покрывается
      за счет чистой
      прибыли
      7. Невостребован
      Банки,
      43%
      Включаются
      ная сумма
      Кредитные
      в налогооблагаемую базу
      дивидендов,
      Организации
      у всех категорий
      процентов и основ основные суммы
      налогоплательщиков по
      ные суммы долгов по
      Нерезиденты
      20%
      базовой ставке налога на прибыль по истечении
      ценным бумагам
      срока исковой давности
      Прочие
      35%
      (3 года)
      (2) ИНВЕСТОРЫ
      Вид дохода
      Категория
      Ставка
      Примечания
      инвестора налогообложения
      1. Дивиденды
      Все
      15%
      Облагаются у источника выплат (у эмитента) и в
      по акциям
      Налогооблагаемую базу у
      Получателя не включается
      2. Процент
      Банки,
      43%
      1) у резидентов начиная с 21.01.1997 г.
      по долговым
      Кредитные
      поступают к инвестору
      ценным бумагам
      Организации,
      (получателю) в полном
      (негосударствен
      Страховые
      Объеме и включаются
      ным)
      компании
      в налогооблагаемую базу
      По базовой ставке для
      Нерезиденты
      15°/o
      Данной категории
      2) у неризидентов облагаются у источника
      выплаты (у эмитента) и в налогооблагаемую
      Прочие
      35%
      базу получателя не включаются
      3. Процент по
      Все
      0%
      Исключаются
      государственным
      Из налогообложения
      ценным бумагам
      у всех категорий
      и ценным
      Налогоплательщиков, этот
      бумагам местных
      порядок касается и тех
      органов власти,
      ценных бумаг, по которым
      выпущенным
      Проценты уплачиваются не
      в обращение
      только государством, но
      до 21.01.1997 г.
      и покупателем продавцу
      при совершении сделки
      (бумаги, по которым
      Стоимость накопленного
      Купонного дохода входит
      в цену сделки)
      4. Доход
      Все
      0%
      Исключаются
      от перепродажи
      из налогообложения
      (погашения)
      у всех категорий
      Государственных
      налогоплательщиков
      Краткосрочных
      (бескупонных)
      облигаций
      ГКО и ГКО
      образных бумаг,
      Выпущенных
      в обращение
      до 21.01.1997 г.
      5. Процент по
      Все
      15%
      Составляется отдельный
      Государственным
      расчет по этим доходам,
      ценным бумагам
      налог уплачивается
      и ценным
      ежемесячно
      бумагам местных
      органов власти,
      Выпущенным в
      обращение после
      21.01.1997 г.
      6. Доход
      Все
      15%
      Составляется отдельный
      от перепродажи
      расчет по этим доходам,
      (погашения) ГКО
      налог уплачивается
      и ГКО-образных
      ежемесячно
      бумаг,
      Выпущенных в
      обращение после
      21.01.1997 г.
      7. Доход от
      Банки,
      43%
      перепродажи
      кредитные
      (погашения) всех
      организации,
      ценных бумаг
      страховые
      (кроме ГКО и
      компании
      ГКО-образных)
      Нерезиденты
      20%
      Прочие
      35%
      8. Убыток от
      Все
      не уменьшают
      перепродажи
      Налогооблагаемую
      (погашения) всех
      базу и покрываются
      ценных бумаг
      за счет чистой
      Прибыли
      9. Доход от
      Все
      0%
      Исключаются
      переоценки ГКО
      Из налогообложения
      и ГКО-образных
      у всех категорий
      бумаг,
      Налогоплательщиков
      выпущенных в
      обращение до
      21.01.1997 г.
      10. Расход от
      Все
      не уменьшают
      переоценки ГКО
      Налогооблагаемую
      и ГКО-образных
      Базу
      бумаг,
      выпущенных в
      обращение до
      21.01.1997 г.
      11.Доход от
      Все
      15%
      Включаются в отдельный помесячный расчет
      переоценки ГКО
      у всех категорий налогоплательщиков, при
      И ГКО-образных
      Налогообложении могут быть уменьшены на
      бумаг,
      Расходы от переоценки этих же выпусков ГКО
      Выпущенных в
      Отдельно по каждому выпуску в пределах
      Обращение после
      Полученных доходов от переоценки каждого выпуска
      21.01.1997 г.
      Выпуска
      12. Расход от
      Все
      не уменьшают
      Расходы от переоценки,
      переоценки ГКО
      Налогооблагаемую
      Превышающие доходы от
      и ГКО-образных
      Базу
      Переоценки внутри
      бумаг,
      Каждого выпуска ГКО,
      выпущенных в
      Не уменьшают
      обращение после
      Налогооблагаемую базу
      21.01.1997 г.
      Ни по какой ставке
      Налогообложения
      13.Доход от
      Банки,
      43%
      Включаются в расчет
      переоценки ОФЗ
      кредитные
      налога на прибыль
      и ОФЗ-образных
      организации,
      по базовой ставке
      бумаг
      страховые
      для данной категории
      компании
      налогоплательщиков, При
      Прочие
      35%
      налогообложении могут быть уменьшены на расходы от переоценки этих же выпусков ОФЗ
      отдельно по каждому выпуску в пределах
      полученных доходов от переоценки каждого выпуска
      выпуска
      14. Расход от
      Все
      не уменьшают
      Расходы от переоценки,
      переоценки ОФЗ
      Налогооблагаемую
      Превышающие доходы от
      и ОФЗ-образных
      Базу
      Переоценки внутри
      бумаг
      Каждого выпуска ОФЗ,
      Не уменьшают налогооблагаемую базу
      ни покакой ставке
      Ни по какой ставке налогообложения
      (3) ПРОФЕССИОНАЛЬНЫЕ УЧАСТНИКИ РЫНКА ЦЕННЫХ БУМАГ